Болгарская православная церковь признала в 1970 г. автокефалию Православной церкви в Америке, отношения с которой вскоре осложнил переход под её юрисдикцию нескольких болгарских приходов, действовавших на территории США и Канады. Для сплочения болгарской эмиграции в 1978 г. Максим посетил епархии Болгарской православной церкви в Северной Америке, в 1984 г. – болгарские приходы в Венгрии, в 1986 г. – Западно- и Среднеевропейскую епархию. Падение коммунизма и демократические реформы в Болгарии ознаменовали новый период служения Максима. В 1992 г. несколько иерархов Болгарской православной церкви объявили, что избрание Максима патриархом не было каноничным из-за вмешательства властей, и потребовали его отставки. Они обосновывали своё требование решением Политбюро Центрального комитета Болгарской компартии, принятым по предложению Комитета по вопросам Болгарской православной церкви 8 марта 1971 г.: «В главы Болгарской Православной Церкви предложить и поддержать кандидатуру Ловчанского митрополита Максима». Это привело к возникновению в 1990 гг. раскола, к формированию «альтернативного Болгарского синода» и избранию «альтернативного Болгарского патриарха» (см. ст. Болгарская православная церковь). Вопреки частичной поддержке раскольников государством и проведению широкой общественной кампании против Максима большинство священнослужителей сохранили ему верность. Его канонический статус подтвердили поместные православные церкви на состоявшемся в 1998 г. в Софии Всеправославном Соборе. Впоследствии митрополиты из «альтернативного Болгарского синода» постепенно вернулись в Болгарскую православную церковь, а большинство приходов, находившихся под контролем раскольников, были возвращены церкви в 2004 г. В январе 2012 г. в рамках кампании по люстрации бывших агентов Комитета государственной безопасности Народной республики Болгария Комиссия по проверке принадлежности болгарских граждан к этому комитету сообщила, что документов, подтверждающих сотрудничество Максима с органами государственной безопасности, обнаружено не было. Хотя церковный раскол ослабил авторитет Болгарской православной церкви в болгарском обществе, в этот период строились новые храмы и восстанавливались старые, Софийская духовная академия стала факультетом Софийского университета, часть ранее национализированной собственности была возвращена церкви. Раскол вызвал активизацию контактов Болгарской православной церкви со Вселенской патриархией. 9 апреля 1998 г. Синод принял решение о прекращении участия Болгарской православной церкви в экуменическом движении и её членства во Всемирном Совете Церквей: последнее решение было объяснено отсутствием прогресса в многостороннем богословском диалоге. Максим получил степени доктора honoris causa Софийской духовной академии святого Климента Охридского, звания почётного члена Московской духовной академии, Христианской богословской академии в Варшаве, награждён орденом Болгарии «Народная Республика Болгария» первой степени (1974 г.), орденом «13 веков Болгарии» (1985 г.), орденом «Стара планина» первой степени. Похоронен в церкви Успения Пресвятой Богородицы Троянского монастыря.